Методички для написания диплома, курсовой работы, реферата по предмету Экономика: Методика оценки надежности российских предприятий на основании официальных данных консолидированного баланса и прочей косвенной информации. Санкт-Петербургская торгово-промышленная палата, 2000 г. - 4.6. Основные финансовые коэффициенты, используемые при анализе состоятельности и деловой надежности -"Электив"

4.6. Основные финансовые коэффициенты, используемые при анализе состоятельности и деловой надежности

4.6. Основные финансовые коэффициенты, используемые при анализе состоятельности и деловой надежности предприятия рассчитываются на основе принятого в Российской Федерации (РФ) бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках (для годовой и квартальной бухгалтерской отчетности в соответствии с приложением 1 к приказу Министерства финансов РФ номер 8 от 3.02.1997 и приложением 1 к приказу Министерства финансов РФ номер 97 от 12.11.1996) следующим образом (используя формы 1 и 2 по ОКУД).

Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) представляет собой:

КТЛ = Итог раздела II баланса / [Итог раздела YI баланса - строки (640 + 650 + 660)]

Коэффициент уточненной ликвидности (уточненный коэффициент ликвидности, (УТКЛ) рассчитывается как:

УТКЛ = [Итог раздела II баланса - строки (214 + 230)] / Итог раздела YI баланса - строки (630 + 640 + 650)

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (КОСОС) на основе данных финансовой отчетности вычисляется как:

КОСОС = Итог раздела II баланса - Строки (610 + 620) / Итог раздела YI баланса

Коэффициент абсолютной ликвидности (КАЛ) равен:

КАЛ = [Итог раздела II баланса - строки (214 + 230) + строки (140 + 150)] / [Итог раздела YI баланса - строки (630 + 640 + 650)]

Коэффициент финансовой устойчивости (КФУ) устанавливается по формуле:

КФУ = (Итог раздела IY баланса + Итог раздела Y баланса) / Баланс (сумма строк 490 + 590 + 690)

Коэффициент финансовой автономии (КФА) исчисляется так, что

КФА = Баланс (сумма строк 490 + 590 + 690) / (Итог раздела Y баланса + Итог раздела YI баланса)

Рентабельность собственного капитала (РСК) оценивается с использованием следующих исходных данных:

РСК =Строка 140 отчета о прибылях и убытках - Строка 150 отчета о прибылях и убытках / [(Итог раздела IY баланса на начало периода + Итог раздела IY баланса на конец периода) : 2 ]

Рентабельность активов (РА) рассчитывается как:

РА = Строка 140 отчета о прибылях и убытках / [[Баланс (сумма строк 490 + 590 + 690) на начало периода + Баланс (сумма строк 490 + 590 + 690) на конец периода)] : 2 ]

Коэффициент оборачиваемости средств (КОС) может быть выражен как:

КОС = Строка 010 отчета о прибылях и убытках / [(Итог раздела II баланса на начало периода + Итог раздела II баланса на конец периода) : 2 ]

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (КОДЗ) с применением стандартных отчетных данных может быть исчислен как:

КОДЗ = Строка 010 отчета о прибылях и убытках / [[Строки (230 + 240) баланса на начало периода + Строки (230 + 240) баланса на конец периода] : 2]

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности, КОКЗ (показывает, как быстро за счет выручки погашается кредиторская задолженность) исчисляется так, что:

КОКЗ = Строка 010 отчета о прибылях и убытках / [[Строки (610 + 620) баланса на начало периода + Строки (610 + 620) баланса на конец периода] : 2]

В целях крайне упрощенного экспресс-анализа надежности предприятия на основе накопленной в мире статистики (неточность предварительных выводов этого анализа обусловливается различиями между законодательствами разных стран в понимании используемых показателей бухгалтерской отчетности) можно ориентироваться на условно-нормативные значения приведенных выше главных финансовых коэффициентов предприятия, отраженные в следующей таблице.

Экспресс-анализ финансовых коэффициентов согласно приводимой таблице для окончательного суждения должен в обязательном порядке дополняться сравнением финансовых коэффициентов предприятия со среднеотраслевыми значениями тех же коэффициентов по России.

Наименование коэффициента

Нормативные значения

Оценка

Коэффициент текущей ликвидности

меньше 2,0

неудовлетворительно

больше или равен 2,0, но меньше 2,5

удовлетворительно

больше или равен 2,5, но меньше 3,0

хорошо

больше или равен 3,0

отлично

Коэффициент уточненной ликвидности (уточненный коэффициент ликвидности)

меньше 1,0

неудовлетворительно

больше или равен 1,0, но меньше 1,5

удовлетворительно

больше или равен 1,5, но меньше 2,0

хорошо

больше или равен 2,0

отлично

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

меньше 0,1

неудовлетворительно

больше или равен 0,1, но меньше 0,15

удовлетворительно

больше или равен 0,15 но меньше 0,3

хорошо

больше или равен 0,3

отлично

Коэффициент абсолютной ликвидности

меньше 1,0

неудовлетворительно

больше или равен 1,0, но меньше 1,5

удовлетворительно

больше или равен 1,5 но меньше 3,0

хорошо

больше или равен 3,0

отлично

Коэффициент финансовой устойчивости

меньше 1,0

неудовлетворительно

больше или равен 1,0, но меньше 1,5

удовлетворительно

больше или равен 1,5 но меньше 3,0

хорошо

больше или равен 3,0

отлично

Коэффициент финансовой автономии

зависит от рыночной кредитной ставки

Невозможно задать

Рентабельность собственного капитала

меньше рыночной ставки по банковским депозитам на срок, равный отчетному периоду

неудовлетворительно

больше рыночной ставки по банковским депозитам на срок, равный отчетному периоду, на индекс инфляции за отчетный период, но больше последнего в число раз менее, чем 1,25

удовлетворительно

больше рыночной ставки по банковским депозитам на срок, равный отчетному периоду, на индекс инфляции за отчетный период, но выше последнего в число раз менее, чем 1,5 (однако больше, чем в 1,25 раза)

хорошо

больше рыночной ставки по банковским депозитам на срок, равный отчетному периоду, на индекс инфляции за отчетный период, но выше последнего в число раз менее, чем 2,0 (однако больше, чем в 1,5 раза)

отлично